‘이재명 vs 윤석열’ 대선 레이스 본격화, 공약 보면 ‘뜰’ 종목 보인다

李는 신재생 에너지·내수 업종
尹은 교육·원전 업종 수혜 전망
건설업은 정권 상관 없이 잘 나갈 듯

이재명 더불어민주당 대선 후보(왼쪽)와 윤석열 국민의힘 대선 후보./ 사진 = 연합

대선 레이스가 본격화하면서 정책 수혜주에 시장의 관심이 모아지고 있다. 이재명 더불어민주당 후보는 탄소세 도입과 기본소득 공약을 주장하고 있어 신재생에너지와 내수 업종에, 윤석열 국민의힘 후보는 대입 정시 확대와 탈원전 정책 폐기를 강조하는 만큼 교육과 원전 업종 등에 우호적일 것이란 분석이다.

17일 금융투자업계에 따르면 이재명 더불어민주당 후보와 윤석열 국민의힘 후보가 각기 다른 공약을 앞세우면서 이번 대선 결과에 따라 수혜 업종의 희비도 극명히 갈릴 전망이다.

먼저 이 후보의 공약은 기본 생활권을 보장하는 보편적 복지 정책과 탄소중립 정책으로 대표된다. 특히 신재생에너지는 이 후보가 현 정부보다 강화된 친환경 정책을 내세우고 있어 유망 업종으로 분류된다. 이 후보는 탄소세 신설, 재생에너지 비중 확대, 2040년까지 내연기관 자동차 판매 중단 등을 주장하고 있다. 신재생 에너지 대장주는 씨에스윈드·한화솔루션·OCI 등이다.

김다미 신한금융투자 연구원은 “기본소득 지급과 주 4일 근무제 도입 추진은 내수 소비 활성화를 유도하는 정책으로 유통·음식료·의류 등 내수 업종에 우호적이다”라고 밝혔다. 이어 “탄소세 신설, 재생 에너지 비중 확대 등 기존보다 강화된 친환경 정책 노선은 신재생에너지 업종 수혜로 연결될 것”이라고 덧붙였다.

윤석열 후보 정책 수혜주로는 교육과 원전 관련주가 꼽히고 있다. 윤 후보가 탈원전 폐기 및 탄소 중립 정책 재조정 가능성 등을 언급하면서 원전과 유틸리티(전기·수도 등) 관련 업종이 수혜주로 부각될 것으로 예상된다.

김 연구원은 “학생부 종합전형 축소와 정시 비중 확대 기조는 입시 교육 업종에, 탈원전 폐기와 탄소중립 정책 재조정 가능성은 원전과 유틸리티 업종에 기회가 될 수 있다”고 진단했다. 원전 대장주는 두산중공업·한전기술·한국전력 등이며 교육 업종 대장주는 메가스터디교육·디지털대성 등이다.

건설업종의 경우 두 후보 모두 대규모 주택 공급을 공략으로 내걸며 정권에 상관없이 수혜를 입을 것으로 보인다. 다만 세부적으로 이 후보의 경우 공공주택 확대 중시의 공약을 내세운 반면, 윤 후보는 민간 재개발·재건축 활성화를 계획하고 있어 수혜가 집중되는 기업은 다소 차이가 있을 것으로 보인다.

김 연구원은 “이재명 후보의 기본주택으로 대표되는 공공 임대주택 보급 확대는 주택 시장에 긍정적이나 개발이익환수제 도입으로 민간 시공·시행사보다 중소형 건자재 업종이 수혜를 받을 수 있다”라면서 “윤석열 후보의 경우 과거 보수 정부 시기에 재건축 규제 완화, 투기과열지구 해제 등 규제 완화 정책으로 주택 인허가 실적이 급증했던 경험이 있다. 이는 대형 건설주의 수혜로 이어질 것으로 예상한다”고 밝혔다.

증권가에선 대선이 100일 앞으로 다가온 만큼 올 연말부터 새 정부 출범에 대한 기대감이 증시에 본격 반영될 것으로 보고 있다. 김 연구원은 “정책 토론회 등을 통해 정책 방향성이 구체화될 것으로 예상되는 연말부터 신정부 출범에 대한 기대감이 주식시장에 반영될 것”이라고 예측했다.